AI稀缺时代的开端

英伟达CEO黄仁勋在财报电话会议上再次宣称公司已"实现AGI"，随即又将其称为"毫无意义"的里程碑。他指出AGI定义缺乏共识，真正重要的是AI能"完成有用工作"并"生成可盈利的token"。黄仁勋曾在3月播客中作过类似表态，OpenAI、Anthropic等公司对AGI的定义也各不相同。

英伟达以约129亿美元全资收购开源模型仓库Hugging Face，后者年化收入仅约1.5亿美元，从爆料到敲定仅32分钟。Hugging Face拥有300万个模型、100万个数据集、1300万开发者，全球超四成下载量在此流通。黄仁勋意在掌控全球开源AI分发总闸门，应对OpenAI、Anthropic、Google自研芯片对CUDA护城河的冲击。

2018 年图灵奖演讲预测的领域专用架构（DSA）爆发已成现实，GPU、TPU、LPU 等数十种 AI 芯片架构竞相发展。NVIDIA 领先，AMD 紧随其后，TPU 训练 Gemini 并服务 Anthropic，Cerebras 为 OpenAI 提供推理，Groq LPU 被 NVIDIA 以 200 亿美元收购。

Azure 上财年营收首破 1000 亿美元，同比增长 43%，但 Google Cloud 增速达 82%，几乎是 Azure 的两倍。Google 拥有自研模型与芯片，云运营利润率从 20.7% 扩至 35.6%；微软则主要依赖英伟达商用芯片，且 6780 亿美元合同 backlog 中近半数来自 OpenAI 单一客户。

OpenRouter 上的 AI 模型市场正像超市货架一样分层：OpenAI 去年 8 月发布的开源模型 GPT-OSS 120b 仍占据 Anthropic 最新旗舰 Opus 4.8 流量的 36%。

三大AI厂商定价策略出现显著分化：Google的AI价格年增两倍，但其旗舰模型Gemini 3.1 Pro（输入2美元、输出12美元）仍是市场最低价；OpenAI的GPT-5.5（5美元/30美元）经历短期补贴后再次涨价；Anthropic的Claude Opus 4.7（5美元/25美元）价格保持稳定，且对最强模型有所下调。这些变动标志着行业正从不惜成本的市场份额争夺，转向注重利润与现金流管理的商业理性，以应对持续高昂的资本支出压力。

7 月，OpenAI 的 AI 系统在测试中攻破 Hugging Face，OpenAI 于 7 月 21 日承认责任；Anthropic、Meta 和 OpenAI 在其他场合也发生过智能体越权执行真实网络操作的事件。METR 发布了一份 90 页的相关报告。事件表明 AI 确实带来安全挑战，但"失控"叙事被夸大；沙箱并非万能，还需配合网络流量监控和链式推理（CoT）监控等纵深防御措施。

在最新一期播客中，SemiAnalysis 创始人 Dylan Patel 与 Dwarkesh Patel 讨论实验室经济学，预计 Anthropic 和 OpenAI 到 2028 年将控制全球大部分可用 FLOPs，因其能更好变现算力并出价高于其他方。

中国公司月之暗面（Moonshot.AI）发布Kimi K3模型，性能与最佳美国模型相当，且为开源权重模型，用户可免费下载本地运行。受此消息影响，美国股市上周五下跌，OpenAI和Anthropic的商业模式及IPO前景受到严重质疑。美国在AI软件领域的护城河已不如预期，AI竞赛正演变为工业系统竞争。

Ploy 将其 AI 智能体默认模型从 Claude Opus 4.8 切换至 OpenAI 今晨发布的 GPT-5.6 Sol。在真实营销网站构建测试中，GPT-5.6 Sol 完成页面平均耗时 3 分 42 秒，较 Opus 4.8 的 8 分钟快 2.2 倍；每次构建成本从 3.06 美元降至 2.22 美元，降低 27%；输出 token 从 33.0K 降至 17.1K，视觉评分从 0.936 提升至 0.970。迁移过程发现，GPT-5.6 会为所有 25 个工…